2025-03-08 新闻动态 87
2月8日，国家金融监督管理总局公布对泰康在线财产保险股份有限公司（以下简称“泰康在线”）的行政处罚决定。因未严格执行条款费率、无资质代理销售寿险产品、编制虚假报告资料、资金运用管理不到位等多项违规行为，泰康在线被罚款823.36万元，并没收违法所得210.36万元，罚没合计1033.71万元。此外，公司12名相关责任人被连带处罚131万元。
这是继2024年初中国人保财险因违规行为被重罚后，又一笔千万级罚单。作为泰康保险集团旗下的互联网保险子公司，泰康在线的合规问题不仅暴露了公司内部的管理漏洞，也折射出整个互联网保险行业在快速扩张过程中面临的风险与挑战。
合规问题频发，监管措施密集加码
此次监管处罚针对的是2020年8月监管例行检查发现的问题，尽管泰康在线表示已于2021年完成整改，但从后续监管部门的多次处罚来看，公司在合规管理上仍存在诸多漏洞。
2024年以来，泰康在线已多次受到监管机构的关注：2024年1月，徐州监管分局指出其直播营销宣传不规范，要求加强管理。2024年2月，重庆监管局指出其短期健康险、雇主责任险等业务存在风险，并要求强化合规性管理。2024年4月，深圳监管局针对客服和核保管理问题约谈泰康在线。2024年6月，烟台监管分局指出公司在互联网业务中未如实记录客户联系方式，并对中介机构管理不到位。2024年12月，宝鸡监管分局发出监管提示，称泰康在线在消费投诉处理流程和告知方面存在问题。
多项监管举措表明，泰康在线的合规管理体系仍存短板，其整改措施的有效性亦受到质疑。
增收不增利，盈利能力承压
从财务数据来看，泰康在线近年来的盈利能力一直处于不稳定状态。2024年公司累计实现保险业务收入140.59亿元，同比增长21.34%，但净利润仅为0.50亿元，同比下降38.27%。值得注意的是，此次千万罚单相当于其全年净利润的五分之一，对公司财务状况造成直接冲击。
事实上，泰康在线近年来一直面临“增收不增利”的困境：2016-2023年，公司保险业务收入从6.75亿元增长至115.86亿元，但净利润长期处于亏损状态，直至2021年才实现盈利。2021-2023年，净利润分别为0.47亿元、1.40亿元、0.49亿元，盈利能力波动明显。2024年，综合成本率升至102.28%，较2023年上涨1.52个百分点，表明承保业务处于亏损状态。
此外，泰康在线的投资端表现也不尽如人意。2024年，公司累计投资收益率仅为2.23%，综合投资收益率3.43%，远低于行业平均水平。资金运用管理能力较弱，或成为未来盈利增长的掣肘。
健康险投诉高企，品牌信任度受损
除了合规问题，泰康在线的客户投诉率也处于高位，影响其市场口碑。2023年，公司累计受理金融监管总局转办投诉案件1157件，同比增长35.64%。其中：亿元保费投诉量增长17.25%，万张保单投诉量增长135%；意健险投诉占比75%，理赔问题占全部投诉的70%。
2024年“3·15”期间，中国消费者报曝光泰康在线百万医疗险涉嫌误导宣传的问题。广告宣称“每月1.9元，享受600万元医疗保障”，但实际保额仅为300万元，且赔付比例较低。消费者在支付1.9元后，被默认开通自动续费，导致每月扣费高达数百元。这一事件进一步引发市场对泰康在线销售合规性的质疑。
互联网保险迎来“强监管”时代
泰康在线的遭遇并非个例，近年来，随着“强监管、防风险、促高质量发展”成为行业主旋律，互联网保险公司正面临更严格的合规要求。
监管层已明确表示，将通过现场检查、稽查等方式严厉打击保险行业乱象。在行业整体进入转型深水区的背景下，互联网保险企业不仅要应对业务模式调整，还需加强合规管理，以应对更加严格的市场监管。
对于泰康在线而言，如何建立健全内控机制，提升风险管理能力，减少违规事件的发生，将成为未来发展的关键。市场竞争日趋激烈，唯有合规经营、稳健发展，才能在行业洗牌中守住阵地。
泰康在线的千万罚单，不仅是对企业管理层的一次警示，也预示着互联网保险行业进入更为严苛的监管周期。在行业规范化发展的背景下，合规能力正成为险企竞争力的重要一环。面对市场和监管的双重挑战，泰康在线能否真正实现合规经营，并在行业洗牌中脱颖而出，仍需时间检验。（内容来源|商业晨刊）
